隨著2025年5月下旬新一輪存款利率下調(diào)正式落地，國有六大行一年期定存首次跌破1%，股份制銀行、城商行及中小銀行相繼下調(diào)存款利率，定期存款利率全面進(jìn)入“1字頭”時(shí)代。

　　與此同時(shí)，除存款利率下調(diào)外，近段時(shí)間，現(xiàn)貨黃金價(jià)格也大幅回落。10月24日，現(xiàn)貨黃金回落至4100美元/盎司下方，日內(nèi)跌0.64%。繼10月21日現(xiàn)貨黃金大跌5.31%、創(chuàng)下近12年以來最大單日跌幅后，黃金價(jià)格持續(xù)下跌，盤中一度下跌逼近每盎司4000美元關(guān)口的“心理防線”。11月4日晚，現(xiàn)貨黃金直線下跌，跌超1.5%，跌破3940美元/盎司。

　　面對(duì)傳統(tǒng)儲(chǔ)蓄收益的“斷崖式下跌”，金價(jià)的“過山車”式行情，不少傳統(tǒng)投資者心驚膽戰(zhàn)，但年輕人沒有“坐以待斃”，而是紛紛轉(zhuǎn)向“新三金”理財(cái)——貨幣基金、債券基金和黃金基金。

　　貨幣基金流動(dòng)性之王

　　以余額寶為代表的貨幣基金，成為年輕人存放短期備用金的首選。

　　11月1日，95后小劉打開支付寶，將剛到手的工資轉(zhuǎn)進(jìn)了余額寶。“比存款利息高點(diǎn)，用起來也不受限�！毙�劉說。貨幣基金的收益雖然也在走低，但仍明顯高于銀行活期存款，成為年輕人資產(chǎn)配置中保證流動(dòng)性的重要部分。

　　此外，絕大部分的貨幣基金在各大銀行的手機(jī)銀行購買起來也是非常方便，而且收益要遠(yuǎn)高于活期存款利率。如工行在售的鵬華安盈寶貨幣基金，七日年化收益率為1.4040%；中甌貨幣基金A，七日年化收益率為1.3980%。建行手機(jī)銀行在售的建信現(xiàn)金添利(000693)七日年化收益率為1.1650%，每日快贖1萬元。

　　債券基金穩(wěn)健收益的利器

　　債券基金是“新三金”中的收益擔(dān)當(dāng)。其主要投向國債、金融債等低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，因風(fēng)險(xiǎn)低于股票，收益高于貨幣基金，逐漸進(jìn)入更多年輕人資產(chǎn)配置的視野。在年輕人的理財(cái)圈中，購買債券基金就像是一場(chǎng)充滿儀式感的“收蛋”游戲，每0.01%的凈值波動(dòng)被稱為“一個(gè)蛋”，正收益是“收蛋”，虧損則是“碎蛋”。在社交平臺(tái)，不少網(wǎng)友每天都會(huì)分享自己的“收蛋”日記，交流“養(yǎng)基”心得，享受積少成多的理財(cái)樂趣。

　　如浦發(fā)銀行手機(jī)銀行在售的上銀慧誠利60天持有期債券型證券投資基金A，近一年漲跌幅為3.80%；長安泓源純債債券A，近一年漲跌幅為4.32%，均可定投。

　　據(jù)溫州市一股份制銀行工作人員介紹，純債基金現(xiàn)在的年化收益率大概在2%-3%，短債更平穩(wěn)，長債收益會(huì)更高，在降息大背景之下，純債未來可能會(huì)受到越來越多資金追捧。

　　黃金基金抗險(xiǎn)增值“新熱寵”

　　去年以來，伴隨著黃金行情的火熱，市區(qū)上班族黃小姐在黃金投資中嘗到了甜頭�！拔野腰S金投資分成了好幾批建倉，目前總收益已經(jīng)達(dá)到了20%左右，這也讓我的整個(gè)投資組合收益更上一層樓�！秉S小姐開心地說。

　　近日，盡管金價(jià)處于高位波動(dòng)狀態(tài)，但投資熱潮并未消退。螞蟻財(cái)富平臺(tái)的數(shù)據(jù)顯示，年輕人正成為線上黃金投資的主力軍，平臺(tái)黃金用戶中超過55%為90后和00后。這些年輕人更加注重定投、配置等理性投資方式，累計(jì)已有超過890萬人開啟了黃金ETF定投，其中95后的占比超過四成。此外，還有近1000萬90后、00后同時(shí)配置了貨幣基金、債券基金和黃金基金。

　　不過，螞蟻財(cái)富平臺(tái)也多次發(fā)出提醒，當(dāng)前金價(jià)處于高位波動(dòng)，存在短期回調(diào)的風(fēng)險(xiǎn)。投資者應(yīng)根據(jù)自身的投資目標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)承受能力來做出決策。同時(shí)，要注意分散配置，避免單一重倉黃金，可以通過“定投”等方式來獲取黃金的長期回報(bào)價(jià)值。

　　那么，正在攢“新三金”的年輕人，究竟該如何進(jìn)行科學(xué)配置呢？

　　“基金的配比并沒有標(biāo)準(zhǔn)答案，它主要取決于個(gè)人的財(cái)務(wù)目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)承受能力、投資期限以及市場(chǎng)趨勢(shì)�！睒I(yè)內(nèi)人士建議，對(duì)于低風(fēng)險(xiǎn)偏好且有流動(dòng)性需求的投資者，可以參考的配比方案是：以貨幣基金為主(占比80%以上)，債券基金為輔(占比10%-20%)，黃金基金通常不配置或極少配置(占比小于5%)；對(duì)于中低風(fēng)險(xiǎn)偏好或閑置資金1年以上不用的投資者，則可以考慮以債券基金為主(占比50%-70%以上)，貨幣基金中等配置(占比20%-40%)，黃金基金少量配置(占比0%-10%)的方案。

記者 楊帆